投资有风险且不道德，无论如何你都应该这样做
每个星期一，我们都会向一些理财专家寻求建议，以解决您紧迫的个人理财问题。如果您有一般性问题或金钱问题，或者只是想谈论与 PeFi 相关的事情，请在评论中留言或给我发电子邮件：。
本周的问题来自匿名通过电子邮件：
我知道我应该投资，但我不知道如何开始。 我不确定是否存在像赌博一样输钱的风险。 我不知道是否有一种方法可以进行投资并避免为可怕的资本主义废话负责。 比如，有没有一种方法可以在不投资石油、肉类、塑料、稀有金属矿的情况下进行投资，而人们每周只能拿到一美元的工资……？
这是个别专家对影响每个人不同的问题的一般看法——如果您需要个性化建议，您应该咨询财务规划师。
投资值得冒险
这里有很多东西需要解开，所以让我们深入研究。简短的答案是，是的，投资绝对是有风险的——这就是它的决定性因素。 你投资你的钱是因为你的回报很可能会比你把钱存在银行更高（实际上它会贬值随着时间的推移）。
但其中的一个关键因素是，你不只是把钱投入股市，然后看着它的价值永远上涨。 你把钱投入进去，股市就会上涨，你就会有更多的钱。 但随后股市就会下跌，你的资产就会减少。 事情就是这样，你必须适应它。 你无法计算时间，但除非你运气不好，在市场崩溃后立即套现（你绝对不应该这样做），否则你很可能会领先。
但如果风险让你那如果不舒服，您可以调整股票（风险）和债券（风险较小）的资金比例，使其更加保守。 这与赌博不同，因为你赚钱的可能性要大得多。 例如，平均年回报率标准普尔 500 指数约为 7%。 当人们将投资与赌博进行比较时，他们最有可能谈论的是日间交易者、全力投资一家公司的人，或者“投资”比特币的人（我称之为投机，但这是另一个话题了） ）。
好吧，那就是说：大多数人开始通过退休账户进行投资，就像401(k) 或 IRA。 这些账户本身并不是投资——您可以将它们视为存放您投资的篮子。 您将钱存入 401(k)，然后用它购买股票和债券（有时还购买其他资产）。 但你并不是在挑选你想要投资的个别公司；而是在挑选你想要投资的公司。 相反，你把钱投入到诸如指数基金，由一堆不同公司的股票组成。
指数基金是理想的选择，因为它们被动管理。 他们跟踪市场指数，例如纳斯达克指数、标准普尔 500 指数或道琼斯指数，您肯定听说过这些指数。 被动管理已经比主动管理（或发号施令的人）更重要，因为没有人能够预测股市会发生什么。 您希望消除人为错误。
您将选择其中的一些来获得多样化。多元化的投资组合很重要，因为您不想将所有资金投入单个公司、部门或行业的股票，却只能眼睁睁地看着它暴跌。
另一种选择是选择目标日期基金，当您接近退休时，它会自动重新调整您投资于股票和债券的资金量，或者通过像这样的机器人顾问财富阵线或者埃尔维斯特。
如果您是投资新手（顾名思义），您应该从投资一些指数或共同基金开始，以积累您的储备金。 一旦你做到了这一点并且有了一些额外的现金，你就可以开始投资个股了。 A让您以低廉的费用购买个别公司的股票。 （我写过关于当您准备好时，请从 401(k) 或 IRA 开始。 造成这种情况的原因有很多，包括它们为您提供税收减免，而其他投资则没有。）
投资的道德
投资的道德很复杂，我已经深入写过这个话题。 但是，如果您担心与您互动的每家公司的道德规范，那么答案是否定的，正如我们通常认为的那样，可能没有一种投资方式不会从某些领域的剥削或不道德行为中受益。方式，无论你如何定义它。
但从哲学角度来说，我们消费的几乎所有东西都是如此。 我们每天使用的产品在某种程度上都是剥削性的； 我们所欣赏的艺术也是如此。 所以你必须问自己，如果不投资，你会取得什么成就。 谁受益？ 谁输了？ 投资不同于抵制某个公司或产品，后者对公司的利润有更直接的影响。
好吧，除此之外，还有一些方法可以只投资于理论上具有社会意识的公司。 您并不是唯一一个不想把钱捐给那些在世界上和对世界做出可怕事情的公司的人——事实上，大约五分之一的管理资产都在 SRI（可持续、负责任和影响力投资）基金中，而且这个数字每年都在增长。
作为，这些可以包括，例如，
the
LKCM 阿奎那天主教股票基金
，通过监控投资组合公司（包括 Alphabet 和 PayPal）在堕胎、避孕和胚胎干细胞研究等问题上的政策，“为天主教价值投资提供了一个具有稳健投资业绩潜力的工具”。 有的是
ETHO气候领导力美国ETF
，这是一款中型无化石能源 ETF，“不涉足能源行业。”
随着美国枪支争论的持续进行，撤资枪支股票已成为一项日益增长的激进主义事业，以至于投资研究公司晨星 (Morningstar) 撰写了一份报告在收到越来越多来自自己客户的询问后，投资者应该在他们的投资组合中寻找什么。 这是对 h 的更深入了解。
SRI 基金的优点和缺点
没有一家公司能够做到 100% 道德。 毕竟他们想赚钱。 用于衡量 SRI 的指南（ESG，即环境、社会和治理）完全是主观的。 作为通过这些措施，苹果经常被誉为一家具有社会意识的公司，但我认为我们都熟悉这家科技巨头的缺点。
有一些证据表明 ESG 得分较高的公司回报率略高。 尽管人们常说具有社会意识的基金比标准基金的费用更高，但事实可能不再如此。 （值得指出的是，我认为这些 SRI 是主动投资。）
但说实话，专注于投资这些产品的好处似乎确实违反直觉，这是一种让它看起来一切正常且完全道德的方式。 它不是。 正如《商业内幕》创始人亨利·布洛杰特 (Henry Blodget) 在《商业内幕》中写道大西洋组织2007 年，“如果你要投资任何自由市场企业，你将不得不接受这样的事实：无论你的选择多么明智，你的钱都将支持贫富差距、不平等以及其他与成功的自由市场经济密切相关的不公平条件。”
如果你想投资，你也必须对此感到满意。 你应该这样做。 投资是工人积累财富的少数方式之一。 40 年来将你薪水的 4% 投入指数基金会让你成为下一个沃伦·巴菲特吗？ 当然不是。 但是，有比放弃你可以获得的适度回报更好的方法来影响变革，希望一些大型企业集团会注意到（它不会）。
您可以与不平等、枪支暴力和环境破坏作斗争，同时仍然可以为退休存钱。 因为这就是归根结底。 作为一名普通的日常投资者，您投资的目的并不是希望自己能变得非常富有，然后可以将您的收益用于邪恶的目的。 您进行投资是因为您需要钱来维持生活成本，并希望能够成长到足以让您在以后的生活中获得内心的平静。 我们都应得的。
